【編者按】2017年7月26-27日，中國(guó)保險(xiǎn)資產(chǎn)管理業(yè)協(xié)會(huì)在北京舉辦“IFRS9、IFRS17及營(yíng)改增新政”培訓(xùn)會(huì)。以下內(nèi)容系根據(jù)授課嘉賓的講話摘要整理。
作者|中國(guó)太平集團(tuán)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)部副總經(jīng)理 曾松早
編輯|中國(guó)保險(xiǎn)資產(chǎn)管理業(yè)協(xié)會(huì) 李蒙
一、IFRS9 & IFRS17意味著什么
做好保險(xiǎn)公司財(cái)務(wù)需要了解四個(gè)方面知識(shí)和技能：財(cái)務(wù)、投資、保險(xiǎn)產(chǎn)品及精算基礎(chǔ)、財(cái)務(wù)信息系統(tǒng)。IFRS9和IFRS17將對(duì)上述四個(gè)方面均產(chǎn)生影響，許多方面是全新的概念，對(duì)保險(xiǎn)公司而言是最重要的兩個(gè)準(zhǔn)則，將全面影響公司經(jīng)營(yíng)損益與財(cái)務(wù)狀況；二是最復(fù)雜的準(zhǔn)則，存在諸多待決技術(shù)細(xì)節(jié)，原則導(dǎo)向缺乏詳細(xì)指南；與傳統(tǒng)會(huì)計(jì)思路不同，新準(zhǔn)則需要考慮公司預(yù)期未來(lái)的情況。三是折衷的準(zhǔn)則，在這兩個(gè)準(zhǔn)則制定中，有關(guān)FVOCI、減值、合同負(fù)債計(jì)量考慮了銀行業(yè)與保險(xiǎn)業(yè)的訴求，進(jìn)行了折衷處理。四是不僅僅是個(gè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則。這兩個(gè)準(zhǔn)則與EV（MCEV）、CROSS（Solvency II）、ALM高度相關(guān)，影響公司整體經(jīng)營(yíng)模式；與產(chǎn)品開發(fā)、資產(chǎn)配置、規(guī)劃預(yù)算、業(yè)績(jī)考評(píng)、風(fēng)險(xiǎn)管理高度相關(guān)，影響公司經(jīng)營(yíng)的各個(gè)方面和前中后臺(tái)各個(gè)部門；與資本市場(chǎng)、投資分析師、信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)、社會(huì)媒體大眾高度相關(guān)。
二、實(shí)施需考慮的主要因素
第一是利潤(rùn)和利潤(rùn)的波動(dòng)，第二是償付能力要求，還需要考慮會(huì)計(jì)匹配與資產(chǎn)負(fù)債管理因素。從財(cái)務(wù)角度來(lái)說(shuō)，準(zhǔn)則的實(shí)施要考慮管理層的需求，管理層的需求是在滿足償付能力充足，消耗最小資本的前提下，短期內(nèi)利潤(rùn)持續(xù)增長(zhǎng)，長(zhǎng)期內(nèi)價(jià)值最大化。這是很理想的目標(biāo)。
實(shí)施IFRS9要計(jì)提12個(gè)月預(yù)期信用損失，會(huì)導(dǎo)致保險(xiǎn)業(yè)的利潤(rùn)略有下降。分類也對(duì)利潤(rùn)有較大影響，由于許多金融資產(chǎn)只能分類為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益，會(huì)導(dǎo)致利潤(rùn)波動(dòng)加大。實(shí)施IFRS9之后，盈余管理空間也會(huì)下降。
由于對(duì)應(yīng)IFRS17的中國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則尚未制定，還不清楚中國(guó)實(shí)施IFRS17對(duì)利潤(rùn)、利潤(rùn)波動(dòng)以及凈資產(chǎn)的具體影響。如果中國(guó)保險(xiǎn)準(zhǔn)則是在IFRS17框架內(nèi)實(shí)施，則該準(zhǔn)則下利潤(rùn)波動(dòng)可能會(huì)有所下降，一是因?yàn)槟壳皽?zhǔn)則下負(fù)債端折現(xiàn)率變動(dòng)影響直接進(jìn)入損益表，而IFRS17下保險(xiǎn)公司可以選擇計(jì)入其他綜合收益。二是以前可以通過(guò)精算經(jīng)驗(yàn)調(diào)整影響利潤(rùn)，以后精算經(jīng)驗(yàn)調(diào)整大多計(jì)入合同服務(wù)邊際，不直接影響利潤(rùn)，這會(huì)導(dǎo)致盈余管理空間顯著下降。
償二代規(guī)則中關(guān)于實(shí)際資本和最低資本的計(jì)量在新準(zhǔn)則下也要進(jìn)行修訂。準(zhǔn)備金負(fù)債的計(jì)量中一部分使用的是750天的移動(dòng)平均收益率曲線，IFRS17準(zhǔn)則要求用當(dāng)期利率。
在計(jì)劃實(shí)施IFRS9和IFRS17新準(zhǔn)則與舊準(zhǔn)則切換時(shí)，需要進(jìn)行許多會(huì)計(jì)政策選擇和專業(yè)判斷，比如要確定金融資產(chǎn)的分類、資產(chǎn)配置的調(diào)整與資本利得的實(shí)現(xiàn)，確定CSM及精算假設(shè)對(duì)其后產(chǎn)品與利潤(rùn)表現(xiàn)的影響。保險(xiǎn)合同分組也是需要考慮的因素，很多管理有精細(xì)化的要求，比如保險(xiǎn)合同組合與合同組如何進(jìn)行分類，精細(xì)度的劃分對(duì)利潤(rùn)和合同服務(wù)邊際的計(jì)量都會(huì)產(chǎn)生很大影響。還有VFA的使用及選擇，PAA的選擇使用與其準(zhǔn)備金是否折現(xiàn)；合同折現(xiàn)率如何確定，變化計(jì)入OCI還是PL等這些都是需要考慮的問(wèn)題。
三、實(shí)施面臨的主要挑戰(zhàn)
一是外部環(huán)境與條件。包括資本市場(chǎng)的成熟度、資本市場(chǎng)有效性；保險(xiǎn)行業(yè)的發(fā)展階段特點(diǎn)；保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)管理水平；稅務(wù)管理與行業(yè)監(jiān)管的影響。這些因素將成為實(shí)施兩個(gè)準(zhǔn)則的瓶頸問(wèn)題。國(guó)際國(guó)內(nèi)保險(xiǎn)公司在管理的精細(xì)化方面差距比較大，IFRS9會(huì)對(duì)增值稅等方面產(chǎn)生一些挑戰(zhàn)，IFRS17對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告是一個(gè)顛覆性的調(diào)整，具體如何實(shí)施，從稅務(wù)角度看是一個(gè)大的問(wèn)題。
二是信息與財(cái)務(wù)信息處理系統(tǒng)。IFRS9與IFRS17的會(huì)計(jì)處理與財(cái)務(wù)信息披露需要對(duì)IT系統(tǒng)全面改造與數(shù)據(jù)遷移。從數(shù)據(jù)與維度角度，IFRS17對(duì)精算系統(tǒng)中保單與費(fèi)用數(shù)據(jù)信息的精細(xì)度、維度要求更多。需要實(shí)施或更新核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)、精算系統(tǒng)、投資核算系統(tǒng)、風(fēng)險(xiǎn)管理與信用評(píng)級(jí)系統(tǒng)、費(fèi)用分?jǐn)偡治鎏幚硐到y(tǒng)、財(cái)務(wù)總賬系統(tǒng)、財(cái)務(wù)報(bào)表與合并報(bào)告系統(tǒng)等。系統(tǒng)間要考慮如何重新架構(gòu)各個(gè)子系統(tǒng)與財(cái)務(wù)總賬系統(tǒng)的數(shù)據(jù)傳遞關(guān)系，以及在系統(tǒng)中重新定義會(huì)計(jì)科目表、科目映射、會(huì)計(jì)報(bào)表關(guān)系，還要滿足公司分支機(jī)構(gòu)當(dāng)?shù)氐膱?bào)表需求，特別是稅務(wù)報(bào)表需求。
三是人員的挑戰(zhàn)。主要分為財(cái)務(wù)信息的提供者和使用者。財(cái)務(wù)信息的使用者包括投資人/債權(quán)人、稅務(wù)局、監(jiān)管者和內(nèi)部管理人員，對(duì)于使用者需要具備較好的精算和財(cái)務(wù)背景才可以理解財(cái)務(wù)報(bào)告。對(duì)于信息提供者來(lái)說(shuō)壓力較大。綜合收益表變化較大，報(bào)表附注更多的財(cái)務(wù)信息與風(fēng)險(xiǎn)管理信息披露。對(duì)精算師提供信息質(zhì)量的挑戰(zhàn)更大，有利于財(cái)務(wù)人員與財(cái)務(wù)分析。
四是流程設(shè)置、職責(zé)分工與跨部門協(xié)作。實(shí)施這兩個(gè)準(zhǔn)則對(duì)流程的變動(dòng)和職責(zé)分工調(diào)整和跨部門協(xié)作要求非常高，在新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下很多判斷標(biāo)準(zhǔn)比如界定精算、財(cái)務(wù)、投資、風(fēng)險(xiǎn)管理部門的職責(zé)與數(shù)據(jù)提供與處理流程，具體由哪個(gè)部門承擔(dān)不同職責(zé)需要考慮。IFRS9和IFRS17對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告附注的信息披露更多更精細(xì)，提出了較高的要求。
五是充足的資源支持。建議各公司財(cái)務(wù)人員先完成一份項(xiàng)目報(bào)告，獲得董事會(huì)與高層管理者的重視與支持，讓其了解這不僅僅是一個(gè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，而是一個(gè)會(huì)對(duì)公司前中后臺(tái)產(chǎn)生全面影響的項(xiàng)目；報(bào)告中明確充足的實(shí)施時(shí)間與費(fèi)用預(yù)算，并可尋求合格的外部咨詢團(tuán)隊(duì)支持。
四、我們?nèi)绾螒?yīng)對(duì)
由于IFRS9對(duì)應(yīng)的中國(guó)準(zhǔn)則已發(fā)布，而IFRS17對(duì)應(yīng)的中國(guó)保險(xiǎn)合同會(huì)計(jì)準(zhǔn)則何時(shí)發(fā)布以及如何實(shí)現(xiàn)趨同具有較大不確定性。行業(yè)應(yīng)該積極參與并反饋，減少準(zhǔn)則間差異，降低影響；要立足現(xiàn)實(shí)正視差距，提升能力水平，尋求等效（而非等同）。
準(zhǔn)則實(shí)施時(shí)比較關(guān)鍵的兩個(gè)問(wèn)題，一是如果按IFRS17的報(bào)表編制財(cái)務(wù)報(bào)告需要較長(zhǎng)的時(shí)間，我們能否及時(shí)完成提供；二是IFRS17的財(cái)務(wù)報(bào)告能否滿足稅務(wù)與分支機(jī)構(gòu)報(bào)表需求。一個(gè)可能的建議是中國(guó)準(zhǔn)則下財(cái)務(wù)報(bào)表能否先保持現(xiàn)狀，將IFRS17報(bào)表格式內(nèi)容作為報(bào)表附注要求，以解決FRS17報(bào)表提供的時(shí)間問(wèn)題，也便于稅務(wù)處理。行業(yè)也可以多進(jìn)行一些相關(guān)培訓(xùn)，比如復(fù)雜的預(yù)期損失模型、精算模型的建立等。
具體的實(shí)施進(jìn)度表可以參照下圖：
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